에이치와이티씨 공모주청약
｜ 에이치와이티씨 공모주청약 소개
|
종목명 |
에이치와이티씨 |
|
사업개요 |
2차전지 배터리 제조 장비의 부품을 전문으로 생산하는 기업입니다. 2차 전지 제조 공정 중 극판공정 및 조립공정에서 사용되는 장비의 초정밀 제품을 생산하는 사업을 영위 |
|
공모 일정 |
2022.07.28 ~ 29 |
|
공모 주식 수 (일반) |
2,260,000 (644,000) |
|
신주 (구주) |
2,260,000 (0) |
|
상장 예정 주식 (%) |
10,075,713 (97.64) |
|
시가 총액 |
1,511억 3천만 원 |
|
우리사주 (%) |
0 (0.00) |
|
공모희망가 |
13,000 ~ 15,000 |
|
확정공모가 |
15,000 |
|
기관 수요 경쟁률 |
1,591건 (1,480.78) |
|
의무보유확약 기관(%) |
105건 (6.08) |
|
유통 가능 구주 주식 (%) |
1,669,583 (16.18) |
|
유통가능주식 (%) |
3,929,583 (38.08) |
|
청약한도 우대 (일반) |
신 18,000 (9,000) 현 13,000 (6,500) 유 (13,000) |
|
주간사 (인수사) |
신영증권 (현대차증권, 유진투자증권) |
|
상장 예정일 |
2022.08.09 |
|
최종 경쟁률 |
0.00 |
|
청약 금액 |
0억 0백만 원 |
|
구분 |
이노메트리 |
피엔티 |
지아이텍 |
대보마그네틱 |
엔시스 |
|
상장시장 |
코스닥 |
코스닥 |
코스닥 |
코스닥 |
코스닥 |
|
본점소재지 |
대한민국 |
대한민국 |
대한민국 |
대한민국 |
대한민국 |
|
최근 4개분기 당기순이익 |
3,743,977,290 |
55,631,776,557 |
4,342,722,917 |
9,871,836,144 |
6,912,302,173 |
|
발행주식총수 |
9,833,208 |
22,741,198 |
39,357,140 |
7,824,500 |
10,556,344 |
|
기준주가 |
9,350 |
52,500 |
3,260 |
44,100 |
12,600 |
|
적용시가총액 |
91,940,494,800 |
1,193,912,895,000 |
128,304,276,400 |
345,060,450,000 |
133,009,934,400 |
|
PER |
24.56 |
21.46 |
29.54 |
34.95 |
19.24 |
주) 당기순이익은 2021년 2분기 ~ 2022년 1분기(최근 4개 분기)의 연결재무제표 기준 당기순이익(지배주주귀속)을 적용
|
구분 |
내용 |
비고 |
|
최근 4개 분기 당기순이익 |
79.68억원 |
A |
|
적용 PER |
25.95 |
B |
|
기업가치 평가액 |
2,068억 원 |
C=A X B |
|
적용주식수 |
10,319,213주 |
D |
|
주당 평가가액 |
20,037원 |
C/D |
|
평가액 대비 할인율 |
25.1% ~ 35.1% |
|
|
주당 희망공모가액 |
13,000원 ~ 15,000원 |
|
|
종목명(EPS) |
최근4분기 기준 실적 적용 기준주가(PER) |
7.25 종가(PER) |
|
이노메트리(381) |
9,350(24.56) |
11,300(29.66) |
|
피엔티(2,446) |
52,500(21.46) |
42,650(17.44) |
|
지아이텍(110) |
3,260(29.54) |
3,060(27.82) |
|
대보마그네틱(1,262) |
44,100(34.95) |
47,100(37.32) |
|
엔시스(655) |
12,600(19.24) |
14,100(21.53) |
|
적용 평균 PER |
(25.95) |
(26.75) |
|
주당 EPS |
772 |
|
|
주당평가액 |
20,037원 |
20,654원 |
(에이치와이티씨)
에이치와이티씨 확정공모가 15,000원은
할인율은 25.13%
per은 19.43
온라인 공모 수수료 : 신영증권, 현대차증권 2,000원 / 유진투자증권 : 무료
최소 신청 수량 : 50주
에이치와이티씨의 장점
1) 동사는 전극의 이동방향에 따른 다양한 절단 방향 구현을 위하여 수직 타입과 수평 타입의 KNIFE UNIT 설계 및 제작이 가능하며 고객사가 요구하는 전극 원단의 폭에 따라 700~1,000mm의 소폭, 1,200~1,500mm인 광폭 및 400mm 이하의 웨어러블용 등 다양한 규격의 KNIFE UNIT, KNIFE SPACER에 대한 제작 기술력을 보유하고 있습니다. 특히 MICRO KNIFE UNIT의 경우 기존에 중국의 해외 부품업체로부터 생산하고 있던 품목을 역설계 후 국산화를 진행하여 자체적으로 생산하고 있으며 타 국내 업체들의 경우 절단폭 20mm 이하에 사용되는 초소형 KNIFE UNIT에 대한 경험이 미비한 상황으로 해당 분야에 있어서는 선도적인 지위를 가지고 있습니다.
2) 동사의 매출원가율은 2019년 ~ 2022년 1분기까지 74.9% ~ 65.8%로 지속적으로 원가율이 개선되는 모습을 보이고 있으며 판매비와 관리 비율은 최근 3년간 9.7% ~ 10.6% 수준으로 매년 유사한 수준을 보이고 있습니다. 한편, 동사의 2022년 1분기 기준 영업이익률은 21.1% 수준으로 동종업계(C25. 금속가공 제품) 평균인 3.98%와 비교하였을 경우 매우 높은 수준
에이치와이티씨의 단점
1) 전기차 시장은 세제 및 보조금 지원, 충전 인프라 구축 등 정부의 직접적인 지원 정책에 의존하여 성장하여 왔으나, 각국의 2차전지 지원 정책들이 중단되거나 지연되고 산업 발전을 저해할 수 있는 신규 정책이 도입될 경우 전방 산업의 성장에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며 당사의 영업 환경에도 부정적으로 작용할 수 있으니 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.
2) 2022년 4월 8일 임직원 94명에게 우리사주조합을 통해 우리사주를 주당 6,000원에 배정(225,000주)
｜ 기타 사항
1. 최근 3개년 및 2022년 1분기 이익률-별도기준 (단위: 백만 원)
|
구분 |
2019년 (제14기) |
2020년 (제15기) |
2021년 (제16기) |
2022년 1분기 (제17기) |
동종업계평균 (주) |
|
매출액 |
19,815 |
21,306 |
32,722 |
9,043 |
- |
|
매출원가 |
14,837 |
15,394 |
22,735 |
5,948 |
- |
|
매출원가율 |
74.9% |
72.3% |
69.5% |
65.8% |
83.35% |
|
판관비 |
2,100 |
2,088 |
3,180 |
1,186 |
- |
|
영업이익 |
2,878 |
3,824 |
6,807 |
1,910 |
- |
|
영업이익률 |
14.5% |
17.9% |
20.8% |
21.1% |
4.10% |
|
당기순이익 |
2,516 |
3,261 |
6,973 |
2,033 |
- |
|
당기순이익률 |
12.7% |
15.3% |
21.3% |
22.5% |
2.56% |
주) 2020년 기업경영분석 ‘C25. 금속가공제품(기계 및 가구 제외)’종합 기준으로 적용
출처: dart 투자설명서
2. 최근 3개년 및 2022년 1분기 주요 재무 안정성 지표-연결기준
|
재 무 비 율 |
2019년도 (K-IFRS) |
2020년도 (K-IFRS) |
2021년도 (K-IFRS) |
2022년 1분기 (K-IFRS) |
업종평균 (2020년) |
|
유동비율 |
344.88% |
391.74% |
268.93% |
327.35% |
138.32% |
|
부채비율 |
217.15% |
130.33% |
112.79% |
93.27% |
127.50% |
|
차입금의존도 |
60.89% |
46.46% |
41.23% |
39.62% |
35.69% |
|
이자보상배율(배) |
4.31 |
8.31 |
13.88 |
14.78 |
3.37 |
|
당좌비율 |
318.63% |
365.29% |
236.58% |
286.39% |
107.39% |
주) 업종평균은 한국은행이 발표한 2020년 기업경영분석 보고서상 'C25. 금속가공제품 (기계 및 가구 제외)' 종합 기준으로 적용
3. 자금의 세부 사용계획 (단위 : 백만 원)
|
구분 |
내역 |
금액 |
시기 |
|
|
시설자금 |
본사 생산시설 확충 |
본사 기계장치 구입 |
1,600 |
2022년 ~ 2023년 |
|
조립 2공장 신설 |
건물 구입 |
12,200 |
2022년 |
|
|
생산설비 시설 구입 |
1,850 |
2022년 |
||
|
항온/항습 시설 |
200 |
2023년 |
||
|
Air 시설 등 |
130 |
2023년 |
||
|
개발비용 |
1,500 |
2023년 ~ 2025년 |
||
|
인건비 등 |
1,500 |
2023년 |
||
|
시설자금 소계 |
18,980 |
- |
||
|
운영자금 |
해외법인 신설 |
미국법인 신설 자금 |
3,000 |
2022년 |
|
헝가리법인 신설 자금 |
2,000 |
2022년 |
||
|
본사 운영자금 |
인력 채용 및 개발비용 |
4,133 |
2022년 ~ 2025년 |
|
|
운영자금 소계 |
9,133 |
- |
||
|
채무 상환 자금 |
차입금 상환 |
본사 건물 관련 차입금 상환 |
5,250 |
2022년 하반기 |
|
채무 상환자금 소계 |
5,250 |
- |
||
|
합 계 |
33,363 |
- |
||
출처: dart 투자설명서
공모가는 희망공모가 상단으로,
기관 수요예측 결과가 양호합니다.
2차 전지 관련 주 및 믿을 수 있는 신영증권 주관이라
개인 경쟁률은 높을 것으로
예상됩니다.
하지만, 최근 우리사주를 6,000원에 배정하고,
이번 공모 배정에는 1주도 없기에 좋아 보이진 않군요.
경쟁률 지켜보면서 최종 판단할 예정이나,
현재로는 적정량 참여할 것 같습니다.
고로 이웃님들은 마지막까지 잘 판단하시어
공모주청약하시길 바랍니다.
투자자 유의사항: 이 콘텐츠에 게재된 내용들은 작성자의 의견을 정확하게 반영하고 있으며, 외부의 부당한 압력이나 간섭 없이 작성되었음을 확인합니다. 해당 글은 필자가 습득한 사실에 기초하여 작성하였으나, 그 정확성이나 완전성을 보장할 수 없으므로 참고자료로만 활용하시기 바라며, 투자 시 투자자 자신의 판단과 책임 하에 최종 결정을 하시기 바랍니다. 따라서, 해당 글은 어떠한 경우에도 투자자의 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.
